论我国P2P网络贷款平台的弊端及管理
时间：2021-03-08 12:03:18 来源：雅意学习网 本文已影响 人 
内容摘要：由于缺乏法律规范，P2P网络贷款平台呈现出无序的发展状态，并且不断异化为另类金融机构，因此隐含巨大的法律和道德风险。面对P2P网络贷款平台的异化，本文对此进行了分析，并得出相关结论。
关键词：P2P网络贷款平台 运行模式 法律风险 监管制度
引言
P2P网络贷款，即个人对个人的贷款，是一种通过互联网进行贷款的新型借贷模式，而提供P2P网络贷款的中介机构被称为P2P网络贷款平台。P2P网络贷款是在P2P小额贷款的基础上发展起来的，互联网技术的发展使P2P小额贷款从网下发展到网上，从而产生P2P网络贷款平台。在P2P网络贷款平台上，一方是有资金需求的借款人，另一方是有闲置资金渴望增值的投资人（放贷人），P2P网络贷款平台撮合双方交易，并收取手续费用作为平台收入。
P2P网络贷款相对于传统金融机构贷款而言，具有审查手续简单、贷款速度快、交易费用低并且不需要抵押等诸多优势，因而受到许多资金短缺但信用度良好的工薪阶层、微小企业主和创业大学生的青睐，在短时间内成为最受欢迎的贷款形式之一。我国的P2P网络贷款平台在近年内出现“井喷”之势，这一方面归功于互联网技术的进步，另一方面也反映出社会的投融资需求。但在扭曲的融资环境下，P2P网络贷款及其平台呈现出不断异化的趋势，其中隐含众多风险，因而其发展也日益受到多方关注。有鉴于此，笔者拟对我国P2P网络贷款平台的异化进行剖析，在此基础上提出监管对策，以期对我国P2P网络贷款平台的健康发展有所助益。
P2P网络贷款平台的发展及其在中国的异化
（一） 国外P2P网络贷款平台的发展现状
2005年，世界第一家P2P网络贷款平台协议空间在英国创立，它提供英国最大的个人对个人网络贷款服务。协议空间的宗旨是摒除银行的参与，使借款人以较低的成本获得贷款，同时使投资人获得更高的回报。为防范风险的发生，协议空间的贷款人只能出借小份额贷款给借款人，这也就意味着一份贷款将会被出借给不同的借款人，以此降低贷款人的风险，即使有单个借款人不能按期归还贷款，对贷款人的影响也相对较小。协议空间以其自助式的交易模式、差异化的定价机制、低廉的交易费用以及双赢的利率在英国迅速发展，并已经进入意大利和日本等国市场。
协议空间的成功鼓励了其他国家P2P网络贷款平台的发展，2006年美国的P2P网络贷款平台：繁荣市场创立。并迅速发展成为世界上最旺的P2P网络贷款平台，目前已拥有超过百万会员，贷款额过亿。繁荣市场作为中介平台为借贷双方提供机会，与协议空间的功能相似，但运行模式略有不同。繁荣市场对贷款申请人的信用历史进行分析，不同信用级别的借款人所要承担的利率不同。繁荣市场的贷款人并非直接贷款给借款人，一旦贷款人选择给某个借款人放贷，就会有一个独立的银行给借款人发放贷款，并签发票据给P2P网络贷款平台，P2P网络贷款平台再将这个独立的票据转给贷款人，贷款人凭此票据等待借款人偿还贷款。繁荣市场凭借其较低的利率和较高的投资收益赢得了较大的市场份额，其与贷款俱乐部一起成为美国P2P网络贷款平台的行业领军者。协议空间和繁荣市场被看作P2P网络贷款平台的国际领先代表，除此之外，英国的融资圈、德国的第一信贷市场、西班牙的社区借贷、日本的礼交融资、韩国的大众借贷都是较出名的P2P网络贷款平台。
（二） 国内P2P网络贷款平台的发展现状
在国外P2P网络贷款平台尚未进入我国市场之前，本土P2P网络贷款平台已经快速地发展起来，各种以贷款中介公司、贷款服务公司名义成立的P2P网络贷款平台都希望在P2P网络贷款领域分一杯羹。在短短几年之内，我国提供网络借贷服务的网站已达百家之多，各种类型各种名称的P2P网络贷款平台不胜枚举。2007年，我国第一家P2P网络贷款平台：拍拍贷创立，其总部位于上海，是我国首家小额无担保P2P网络贷款平台。拍拍贷意图为有资金需求和理财需求的人搭建一个安全、高效的平台，用户可以在拍拍贷上获得信用评级、发布借款需求、快速筹得资金；也可以把自己的闲余资金通过拍拍贷出借给信用良好、有资金需求的人，同时获得回报。拍拍贷在创立之后发展迅速，截至2012年上半年，拍拍贷的注册用户已达120万，累计成交金额接近2亿元。
（三）由P2P网络贷款平台到类金融机构的转变
P2P网络贷款平台在国外发展之初是为了撮合借款人和贷款人之间的直接交易，即无须银行介入贷款人就可以直接选择其认为合适的借款人并与之进行交易。P2P网络贷款平台应该是为借款人和贷款人之间的交易提供信息咨询服务的交易平台，扮演居间人的角色。但是，我国现在很多P2P网络贷款平台已经开始直接介入借款人和贷款人之间的交易，超出了P2P网络贷款平台的服务范围，使平台的性质发生根本性变化。
目前国内P2P网络贷款平台比较典型的做法是，将借贷双方的直接签约分割为两个方面：一方面，P2P网络贷款平台以内部人员的名义贷款出去，借款人也是自然人，从法律层面来看是两个自然人的合约；另一方面，P2P网络贷款平台再以理财产品的名义兜售债权。例如，人人贷目前推出的优选理财计划，就不再由出借人选择网站借款列表的标的，而是由人人贷先归集资金之后，再来投资网站内认证的标的。
除了所谓的理财产品外，各P2P网络贷款平台为招揽生意，还推出了所谓的“秒标”、“天标”、“净值标”等等，这些都是P2P网络贷款平台为了吸引更多资金投入的噱头，与P2P网络贷款平台最初设立的目的不相符，甚至于成为不法分子利用平台快速圈钱的陷阱。例如，从开放注册到平台关闭不足一周的淘金贷，就是利用“秒标”的广告吸引了几十位投资者过百万元的投资。
P2P网络贷款平台的风险分析
P2P网络贷款平台为个人贷款和投资开放了一个新的平台，其作为一种金融创新应当受到政策与法规的鼓励。但是，当下P2P网络贷款因缺乏法律的规制而处于一种混乱状态，一些以欺诈为目的的公司也混杂其中。2012年12月21日，P2P网络贷款平台“优易网”创始人与运营公司一南通优易电子科技有限公司工作人员突然人间蒸发，导致60余位债权人近2000万元资金无法追回。而这只不过是近年来我国P2P网络贷款平台圈钱“跑路”的一个代表。贝尔创投、淘金贷、蚂蚁贷等纷纷出现问题，导致投资者的利益受损，P2P网络贷款平台的风险已不容忽视。
